Bilans miesiąca - LISTOPAD '10

Sprawdźmy, jak w tym miesiącu zachowywały się najważniejsze indeksy oraz analizowane przeze mnie spółki.

INDEKSY:

WIG:

• Zamknięcie 2 listopada 2010 r.:                46 575,68 pkt.
• Zamknięcie 30 listopada 2010 r.:              45 361,07 pkt.
• ZMIANA                                                                     -2,61%

WIG20:

• Zamknięcie 2 listopada 2010 r.:                2 679,22 pkt.
• Zamknięcie 30 listopada 2010 r.:            2 611,60 pkt.
• ZMIANA                                                                     -2,52%

AKCJE:

FERRUM:

Wykres:

• Analiza FERRUM S.A. - 03.11.2010
• Zamknięcie 2 listopada 2010 r.:                   11,97 PLN
• Zamknięcie sesji z dnia analizy:                    11,76 PLN
• Zamknięcie 30 listopada 2010 r.:                 12,74 PLN
• ZMIANA
• miesiąc:                                                +6,43%               
• od dnia analizy:                                      +8,33%
• KOMENTARZ: Spotkałem się tu z wyśmianiem tej analizy przez przeciwników AT. Sprawa dotyczy tego, że w ramach tej analizy wymieniłem dwa warianty - pozytywny i (a to dlatego, że nie wierzyłem w 100% w optymizm) negatywny, a komentujący skwitowali to zdaniem "jak cała at: albo będzie rosło, albo nie będzie". Niemniej jednak, wyznaczyłem w ramach wniosku pewien warunek, którego spełnienie oznaczać mogłoby wypełnienie się któregoś z w/w scenariuszy. W tym momencie zaznaczyłem m.in. przebicie psychologicznego oporu 12,00 zł, na wysokości którego zamknęły się notowania po analizie. Od tamtego momentu zauważamy dużo długich białych świec, ukazujących wzrosty i - wg mnie - spełnienie się pozytywnego scenariusza. I dalej wierzę, że będzie on kontynuowany, choć wyraźnie widzimy, że aktualnie mamy problem ze sforsowaniem kolejnego "okrąglaka" 13,00 zł. Wolumen - przyzwoity.

KOMPUTRONIK:

Wykres:

• Analiza KOMPUTRONIK S.A. - 06.11.2010
• Zamknięcie 2 listopada 2010 r.:                  9,40 PLN
• Zamknięcie sesji z dnia analizy:                   9,75 PLN
• Zamknięcie 30 listopada 2010 r.:             9,00 PLN
• ZMIANA
• miesiąc:                                                -4,26%               
• od dnia analizy:                                      -7,69%
• KOMENTARZ: Tytuł analizy brzmiał: "trend wsparciem". Jak widać na wykresie powyżej (pole zaznaczone okręgiem), ceny z łatwością przebiły wyznaczoną przeze mnie linię trendu. Jeżeli jednak "oprzeć" linię NIE o zamknięcie z czerwca, ale o jego MINIMUM, to widzimy, że ta WŁAŚCIWA linia trendu dopiero teraz stanowi wsparcie. WNIOSEK: Źle wyznaczyłem linię trendu. Oprócz tego zauważyć można, że psychologiczne wsparcie 9,00 zł wciąż działa, ponieważ ostatnie sesje cały czas zamykały się na tej wysokości lub powyżej. Jeszcze pozostaje kwestia wyznaczonego klina - tam również granica górna powinna być bardziej nachylona w górę, wtedy oczywista będzie jej rola w charakterze oporu - widoczne "płaskie" ceny [w okolicach okręgu] podążają wzdłuż tej linii, szykując się do wybicia. STS wciąż walczy (już 3 raz) z poziomem wyprzedania. MACD - fałszywy sygnał kupna. Będzie dobrze ;) Uważam, że powinniśmy ufać "nowym" trendom i formacjom. W niedalekiej przyszłości będzie ponowna analiza korygująca.

KAREN:

Wykres:

• Analiza KAREN S.A. - 11.11.2010
• Zamknięcie 2 listopada 2010 r.:                  1,18 PLN
• Zamknięcie sesji z dnia analizy:                   1,16 PLN
• Zamknięcie 30 listopada 2010 r.:             1,00 PLN
• ZMIANA
• miesiąc:                                                -15,25%               
• od dnia analizy:                                      -13,79%
• KOMENTARZ: Nie spodziewałem się takiego znaczenia tego kanału trendowego widocznego na wykresie (oparty na cenach zamknięcia). Widać, że wciąż obowiązuje, a ceny ładnie spadają do pełnej złotówki - nawet ją przebijając w dół). Jak dla mnie - słaby wolumen obrotów robi swoje. Aktualnie nie wiem dokładnie co może być, będę obserwować i zrobię analizę korygującą.

QUMAKSEK:

Wykres:

• Analiza QUMAKSEK S.A. - 15.11.2010
• Zamknięcie 2 listopada 2010 r.:                  14,10 PLN
• Zamknięcie sesji z dnia analizy:                   15,26 PLN
• Zamknięcie 30 listopada 2010 r.:             15,56 PLN
• ZMIANA
• miesiąc:                                               +10,35%               
• od dnia analizy:                                      +1,97%
• KOMENTARZ: W przypadku QUMAKSEK-u bardziej prawdopodobne jest spełnienie się scenariusza związanego z formacją flagi (zielona), a nie klina (różowa). Ceny nie dotarły to minimum, lecz w szczytowym momencie były już dość blisko: 15,73 zł (prognoza minimalna formacji: ~15,90 zł). MACD ostrzega przed korektą - sygnał sprzedaży, choć wciąż jest "odgięty" w stronę kolejnych maksimów. Aktualnie walczymy z oporem 15,54 zł. 

BUMECH:

Wykres:

• Analiza BUMECH S.A. - 22.11.2010
• Zamknięcie 2 listopada 2010 r.:                  15,27 PLN
• Zamknięcie sesji z dnia analizy:                   15,00 PLN
• Zamknięcie 30 listopada 2010 r.:             15,00 PLN
• ZMIANA
• miesiąc:                                                -1,77%               
• od dnia analizy:                                      +/- 0%
• KOMENTARZ: Problem w odniesieniu do analizy (link powyżej): ostatnie notowania są bardzo blisko przecięcia się granic formacji klina i przebiły te granice bardzo niejednoznacznie - jest to sygnał, że klin traci ważność. Na wykresie powyżej zaznaczyłem NOWY HIPOTETYCZNY klin (błękitne granice), dający szanse na to, że kolejne notowania wciąż podążają tak, jak powinny. Klin wcześniejszy dostępny w samej analizie.

ASBIS:

Wykres:

• Analiza ASBIS - 29.11.2010
• Zamknięcie 2 listopada 2010 r.:                  4,00 PLN
• Zamknięcie sesji z dnia analizy:                   4,00 PLN
• Zamknięcie 30 listopada 2010 r.:             3,89 PLN
• ZMIANA
• miesiąc:                                                -2,75%               
• od dnia analizy:                                      -2,75%
• KOMENTARZ: Zbyt krótki czas na werdykt. Jedyne, co można powiedzieć to to, że mieliśmy do czynienia z niepokojącym przebiciem w dół chorągiewki (wykres) i że faktycznie z dołu chroni nas jeszcze wsparcie ~3,90 zł.

SPÓŁKI Z INNYCH ANALIZ:

CENA POCZĄTKOWA/CENA KOŃCOWA/ZMIANA PROCENTOWA

IMPEL:

• stopa zwrotu od dnia analizy (03.10.10-30.11.10): 29,66 / 28,50 / -3,91%
• miesięczna stopa zwrotu (02.11.10-30.1110): 25,95 / 28,50 / +9,83 %
• KOMENTARZ: Na tle ogólnie słabego listopada Impel wypada całkiem nieźle. Dzięki temu zmniejszyła się strata od dnia analizy, lecz uważam, że raczej nie będzie większych zwyżek. 

MCI:

• stopa zwrotu od dnia analizy (07.10.10-30.11.10): 7,37 / 7,99 / +8,41%
• miesięczna stopa zwrotu (02.11.10-30.1110): 8,12 / 7,99 / -1,60%
• KOMENTARZ: Słaby listopad. Sesje z grudnia wyprowadzają ceny ponownie wysoko ponad 8 zł. Może być obiecująco dobrze :)

BYTOM:

• stopa zwrotu od dnia analizy (13.10.10-30.11.10):  1,18 / 1,23 / +4,24%
• miesięczna stopa zwrotu (02.11.10-30.1110): 1,33 / 1,23 / -7,52%
• KOMENTARZ: Słaby listopad. Możliwa pomyłka i naciągnięcie wielkości klina - niedługo planowana analiza korygująca.

DĘBICA:

• stopa zwrotu od dnia analizy (17.10.10-30.11.10): 64,50 / 66,80 / +3,57%
• miesięczna stopa zwrotu (02.11.10-30.1110): 65,50 / 66,80 / +1,98%
• KOMENTARZ: Słabe wzrosty, ale wzrosty - szczerze nie spodziewam się cudów dalej. 

ING:

• stopa zwrotu od dnia analizy (19.10.10-30.11.10): 829,00 / 840,00 / +1,33%
• miesięczna stopa zwrotu (02.11.10-30.1110): 866,00 / 840,00 / -3,00%
• KOMENTARZ: Słaby listopad - korekta. W szczytowym momencie stopa zwrotu od czasu analizy wyniosła 11,22%. Teraz kolejne zwyżki (przyszły bilans za grudzień).

AZOTY TARNÓW:

• stopa zwrotu od dnia analizy (25.10.10-30.11.10): 19,83 / 23,25 / +17,25%
• miesięczna stopa zwrotu (02.11.10-30.1110): 20,51 / 23,25 / +13,36%
• KOMENTARZ: Siłą "pędu" spółka nie stała się ofiarą listopadowej słabości giełdy. Bardzo ładne wzrosty, przebicie "mojego" minimum i minimów różnych rekomendacji profesjonalnych analityków. Aktualnie konsolidacja na ostatnim poziomie cen - trzeba się przyjrzeć co będzie dalej. 

- - - - - - - - - -

Zapraszam do wyrażania swoich opinii w komentarzach.

Zapraszam do zapoznania się z Informacją na górze strony.